ما هي إعادة توازن المحفظة؟
إعادة توازن المحفظة هي عملية تعديل أوزان الأصول المختلفة في محفظتك الاستثمارية بحيث تتوافق مع التوزيع الأصلي الذي حددته. بمرور الوقت، قد تتغير قيم الأصول المختلفة، مما يؤدي إلى انحراف أوزان المحفظة عن الأوزان المستهدفة. إعادة التوازن تصحح هذا الانحراف وتعيد المحفظة إلى مسارها الصحيح.
لماذا تعد إعادة التوازن مهمة؟
الحفاظ على استراتيجية الاستثمار: تضمن إعادة التوازن أن محفظتك تظل متماشية مع أهدافك الاستثمارية وتحمل المخاطر التي حددتها.
الاستفادة من الفرص: تسمح لك إعادة التوازن ببيع الأصول التي ارتفعت قيمتها بشكل كبير وشراء أصول أخرى قد تكون أكثر جاذبية في الوقت الحالي.
تقليل المخاطر: يمكن أن يساعدك إعادة التوازن في تقليل المخاطر عن طريق تجنب التركيز الزائد على أي أصل واحد.
متى يجب إعادة توازن المحفظة؟
لا يوجد إجابة واحدة صحيحة لهذا السؤال، حيث يعتمد التردد الأمثل لإعادة التوازن على عدة عوامل، بما في ذلك:
تقلب السوق: إذا كانت الأسواق متقلبة للغاية، فقد تحتاج إلى إعادة توازن محفظتك بشكل أكثر تواترًا.
أهدافك الاستثمارية: إذا كانت أهدافك الاستثمارية طويلة الأجل، فقد تحتاج إلى إعادة توازن محفظتك بشكل أقل تكرارًا.
حجم المحفظة: بالنسبة للمحافظ الصغيرة، قد يكون من الأفضل إعادة التوازن مرة واحدة في السنة، بينما قد تحتاج المحافظ الكبيرة إلى إعادة توازن أكثر تواترًا.
كيف يتم إعادة توازن المحفظة؟
.1 تحديد الأوزان المستهدفة: حدد النسبة المئوية التي تريد تخصيصها لكل فئة أصول (مثل الأسهم، السندات، والعقارات).
.2 قياس الأوزان الحالية: قارن الأوزان الحالية في محفظتك بالأوزان المستهدفة.
.3 تحديد الفارق: حدد الفرق بين الأوزان الحالية والمستهدفة.
.4 إجراء التعديلات اللازمة: اشترِ من الأصول التي تقل أوزانها عن المستهدف وبع من الأصول التي زادت أوزانها عن المستهدف.
أمثلة على إعادة التوازن:
مثال 1: إذا كانت نسبة الأسهم في محفظتك قد ارتفعت بشكل كبير عن النسبة المستهدفة، يمكنك بيع جزء من الأسهم وشراء المزيد من السندات.
مثال 2: إذا كانت إحدى الشركات التي تستثمر فيها قد حققت أداءً جيدًا بشكل غير متوقع، يمكنك بيع جزء من أسهم هذه الشركة وإعادة توزيع الأموال على بقية المحفظة.
نصائح هامة:
كن صبورًا: إعادة التوازن هي عملية طويلة الأجل، ولا تتوقع رؤية نتائج فورية.
استشر خبيرًا ماليًا: إذا كنت غير متأكد من كيفية إعادة توازن محفظتك، يمكنك استشارة خبير مالي.
راجع أهدافك بانتظام: قد تحتاج إلى تعديل أهدافك الاستثمارية وأوزان محفظتك بمرور الوقت.
ختامًا، إعادة توازن المحفظة هي أداة مهمة للحفاظ على صحة محفظتك الاستثمارية وتحقيق أهدافك المالية على المدى الطويل. من خلال إعادة التوازن بانتظام، يمكنك التأكد من أن محفظتك تتكيف مع التغيرات في السوق وتظل متماشية مع استراتيجيتك الاستثمارية.
